PRICE MOMENTUM × ATTENTIONAL LOAD

价格动量
与机构拥挤 ^LADV

季度内对价格动量与 LADV 进行交互排序，观察趋势持续性如何随机构退出压力变化。

形成季度 qq−1 持仓 / ADV · q 动量

形成与持有q 形成 · q+1 持有

当前口径ADV ≥ $10m · VW

MOM排序ADV 门槛排除 SPAC加权统计时期结构/形成季度矩阵着色

from2021 · 当前季度有效样本 0 只；矩阵最小单元 — 只。切换门槛后先筛选、再重新排序。

当前有效股票0形成样本 · ADV ≥ $10m

当前最小单元—25 个交叉单元

时期内警戒季度0任一单元少于 10 只

选中单元有效股数0.05-5 · VW

INTERACTIVE 5 × 5

组合结构矩阵

行：高 → 低 · 列：低 → 高

LADV 五分位（低 → 高）

MOM 五分位

单元优先显示当前股票数，随后是所选时期最小/中位数量及着色指标；红色边框用于小样本预警。

PORTFOLIO PERFORMANCE

VW · 未扣交易成本

年化收益—%

年化波动率—%

Sharpe—

最大回撤—%

终点净值—

Calmar—

最好月份—%

最差月份—%

回撤

ALL 25 PORTFOLIOS

点击切换详细曲线

FORMATION MEMBERS

未来持有 — 至 — · 仅成员

0 只

Ticker	点时名称	行业	年度规模	美元 ADV	LADV	VW

LADV = log(1 + Days-ADV)，严格单调变换不改变原 Days-ADV 五分位成员。结果为当前数据口径下的诊断结果。